Låneberegner

Dette er den klassiske måde at finansiere bolig på i Danmark. Lånet er "baseret på obligationer", hvilket betyder, at der sidder investorer i den anden ende og ejer din gæld.

• Kurstab/gevinst: Når du optager lånet, sælger du obligationer. Er kursen under 100 (f.eks. 98), får du mindre udbetalt, end du skylder. Dette tab er prisen for at få en fast rente.
• Konvertering: Hvis renten stiger, falder kursen på dine obligationer. Det betyder, at du kan indfri din gæld billigere ved at "omlægge" lånet. Dette er realkreditlånets skjulte superkraft.
• Fast rente: Du kender din ydelse i al evighed (eller 30 år).

Et klassisk banklån (eller prioritetslån) er en aftale direkte mellem dig og banken. Der er ingen obligationer bagved.

• Ingen kursfølsomhed: Du låner 1 million og får 1 million udbetalt. Der er intet kurstab. Til gengæld kan du heller ikke "Skære i gælden" ved rentestigninger.
• Flexibilitet: Ofte nemmere at indfri eller ændre vilkår på uden store omkostninger.
• Rente: Kan være både fast og variabel, men følger typisk markedsrenten tættere og har ikke samme beskyttelse som fastforrentet realkredit.

Mange fokuserer kun på renten, men kursen er mindst lige så vigtig.

En rente på 4% til kurs 99 er ofte bedre end en rente på 3.5% til kurs 95. Hvorfor? Fordi det store kurstab på 5% (50.000 kr. per million) øger din gæld markant fra dag 1. Tommelfingerreglen er, at kursen helst skal være over 95 for at lånet er attraktivt.